神马作文网基金中的阿尔法 β是啥意思
来源：学生作业帮 编辑：神马作文网作业帮 分类：综合作业 时间：2024/11/17 11:08:32
基金中的阿尔法 β是啥意思
首先呢,纠正你一个错误.α才念阿尔法系数\x0d~而你说的β 是贝塔系数哦~不知道你问的到底是哪一个,那我只好都告诉一下咯\x0d阿尔法系数（ α ）是基金的实际收益和按照 β 系数计算的期望收益之间的差额.其计算方法如下：超额收益是基金的收益减去无风险投资收益（在中国为 1 年期银行定期存款收益 ）； 期望收益是贝塔系数 β 和市场收益的乘积,反映基金由于市场整体变动而获得的收益；超额收益和期望收益的差额即 α 系数.\x0d贝塔系数（ β ）衡量基金收益相对于业绩评价基准收益的总体波动性,是一个相对指标.β 越高,意味着基金相对于业绩评价基准的波动性越大.β 大于 1 ,则基金的波动性大于业绩评价基准的波动性.反之亦然.\x0d如果 β 为 1 ,则市场上涨 10 ％,基金上涨 10 ％；市场下滑 10 ％,基金相应下滑 10 ％.如果 β 为 1.1,市场上涨 10 ％时,基金上涨 11%,；市场下滑 10 ％时,基金下滑 11% .如果 β 为 0.9,市场上涨 10 ％时,基金上涨 9% ；市场下滑 10 ％时,基金下滑 9% .